26.3.23 交易机会

别关注战争，而应该聚焦“战争已然造成哪些影响”这种“确定性”预期

我准备开始认真做这个sub了。因此先介绍一下我的sub定位：1，以关注“波段”机会为主，完全不考虑短期或日内交易。波段，持仓一般1-4周；2，关注少数“长期”机会。长期，持仓一般1-3个月；3，我这里的分析，大部分ticker，我会自己也持仓；小部分可能暂时没有仓位，那不是我不看好我的分析，而是我根据自己的总仓位有所取舍而已；4，所有的分析，都不是交易的建议，而只是我自己的分享。我不对读者交易成败盈亏负责——我唯一能100%保证的是我的分析，是我此时此刻诚恳且真实的思考。

说回来。现在是北京时间3.23周一盘前。当前情况是特朗普周末发出了48小时“最后通牒”，伊朗强硬回怼。市场非常担忧，亚洲时段交易日韩中都大跌，黄金白银大跌，美股指数期货下跌0.8%左右——这是这篇文章的背景。

这种时候，交易员一部分押注战争会继续，一部分押注战争很快因特朗普taco而缓解；也因此，一部分人继续看空大盘，一部分人认为大盘很快要大幅反弹。而我的观点是，目前如果聚焦战争，如上做多或做空，都如“压路机前面捡硬币”——做多，这个压路机是战争升级；做空，这个压路机是特朗普taco。而因为目前这两个“压路机”具有相当大的“测不准”，所以聚焦战争来交易，实际上是“赌”。胜率50%。

我不这样交易。我认为当下波段交易不应该聚焦战争结束/升级这种“不确定性”预期，而应该聚焦“战争已然造成哪些影响”这种“确定性”预期。因此我目前信念比较高的两个交易如下：

1，做空韩国（ EWY 0.00%↑ ）
押注动量资金“借机”霍尔木兹海峡危机对韩国能源影响，而完成“去杠杆”。特别是今天韩国股市大跌的同时，散户买入创历史新高。哈哈。等散户开始逃跑，韩股会暴跌。

2，做多长债（ TLT 0.00%↑ ）
战争归根结底，会削弱美国经济。市场稍后就会开始“衰退”或“滞涨”叙事。

上述2个交易，是我认为此时最有信念的波段机会。我都有持仓。